Transfer pricing: el documento que tu holding va a necesitar

Qué son los precios de transferencia

Cuando una empresa estadounidense paga a una empresa vinculada en otro país — o cobra de ella —, el valor de esa transacción no puede ser arbitrario. La regla, llamada principio arm's length, es fácil de enunciar y difícil de improvisar: el precio debe ser el que se cobrarían empresas independientes en condiciones similares. En EE. UU. está en la Sección 482 del Internal Revenue Code; a nivel internacional, en las Directrices de Precios de Transferencia de la OCDE.

Por qué afecta a grupos pequeños

No es un tema solo de multinacionales. Un caso común: una LLC en EE. UU. factura a clientes estadounidenses y paga a una empresa en México o Colombia donde está el equipo. Si la LLC paga de más, la utilidad en EE. UU. baja y el IRS puede cuestionarlo; si paga de menos, es la autoridad local (SAT, DIAN) la que ve utilidad faltante.

Qué pasa sin documentación

Sin documentación, una revisión fiscal puede reclasificar pagos, ajustar el precio, cobrar impuestos adicionales y multas — normalmente años después, cuando ya nadie recuerda el razonamiento. En EE. UU., la documentación contemporánea es lo que protege contra las penalidades por ajustes de precios de transferencia.

Qué contiene un estudio

El estudio describe el grupo y las entidades, la naturaleza de las operaciones (servicios, regalías, préstamos, mercancías), las funciones, activos y riesgos de cada parte, el método elegido y un benchmark con empresas comparables que muestra el rango de mercado. Se acompaña de un guidance memo, que traduce el estudio en reglas prácticas para facturar, y de los contratos intercompany.

Cuándo hacerlo

Lo ideal es antes del primer pago entre las empresas, o en el primer año fiscal con operaciones. Hacerlo después es posible, pero el estudio pasa a justificar precios ya aplicados en vez de definirlos.

Cómo lo hace Pactum

En Pactum, el benchmark lo prepara en EE. UU. un miembro del equipo que es ex auditor de la autoridad tributaria de Israel, y el guidance memo lo firma Thiago Vieira, abogado en Brasil y Portugal. El plan incluye estudio económico completo, guidance memo firmado, contratos intercompany y actualización anual de benchmark, con base en dos entidades y dos jurisdicciones — y puedes añadir más según tu estructura.